Foto: Shuterstock

Výnosy z investovania sa nezdaňujú priebežne, ale až pri výplate investície, napríklad pri predaji podielových listov. Kým k takejto situácii dôjde, nezáleží na tom, či investícia zarába, alebo prerába. Ale ak už k predaju dôjde a výsledkom je zisk, potrebné je myslieť nielen na dane, ale aj na odvody.

Tradičné podielové fondy

Ak ide o tuzemský podielový fond, výnosy sa zdaňujú sadzbou 19 % vo forme zrážky. Keď investor odpredá svoje podielové listy správcovskej spoločnosti, tá vypočíta výnos a z neho potrebnú sumu automaticky stiahne. Ak teda investor pôvodne nakúpil podielové listy napríklad za 10-tisíc eur a predal ich za 11-tisíc eur, správcovská spoločnosť mu strhne 190 eur z tisícky, ktorú zarobil.

Týmto krokom môže investor považovať daň za vyrovnanú a daňové priznanie ani nemusí podávať. Ak sa však rozhodne preň, príjmy si zahrnie do osobitného základu dane z kapitálového majetku, pričom zrazená daň bude považovaná za zaplatený preddavok, ktorý možno odpočítať od dane vypočítanej v daňovom priznaní.

Výhodné je to vtedy, ak investor na predaji podielových listov jedného fondu zarobil, no na predaji iných prerobil. Vtedy si vie túto stratu voči zisku započítať a získať zaplatený preddavok alebo jeho časť späť.

Daňovému priznaniu sa pri klasických podielových fondoch nedá vyhnúť, ak ide o podielové listy zahraničnej spoločnosti. Vtedy totiž nedochádza k zdaneniu zrážkou a výnos je potrebný uviesť v priznaní ako príjem z kapitálového majetku.

ETF fondy

Od daní sú oslobodené výnosy z cenných papierov, ktoré sú obchodované na burze a investor ich drží minimálne jeden rok. Ide o ETF fondy (Exchange Traded Fund). Ako už napovedá ich názov, tieto fondy sa obchodujú na burze, preto je na Slovensku možné naplno využiť spomenutý daňový benefit.

Kto predá cenné papiere pred uplynutím jedného roka, musí počítať s podaním daňového priznania, zaplatením 19-percentnej dane z výnosu, ale aj 14 % zdravotných odvodov. Odvody mu následne vypočíta zdravotná poisťovňa. Sadzba dane je vyššia z výnosov nad úrovňou 176,8-násobku platného životného minima (pre aktuálne priznanie je to 37 981,94 eura). Výnosy zo zisku nad túto sumu sa zdaňujú daňou vo výške 25 %.

„Aj toto daňové hľadisko poukazuje na fakt, že investovanie by malo byť dlhodobé, a kto nemusí, nemal by peniaze vyberať už po niekoľkých mesiacoch,“ hovorí analytik online investičnej platformy Portu Marek Malina.

Ak investor podmienky ročného časového testu nedodrží, môže si v daňovom priznaní uplatniť daňové oslobodenie takzvaných ostatných príjmov do výšky 500 eur. Doň sa počítajú napríklad príjmy z prenájmu, ale aj prevodu cenných papierov, kam patria aj ETF. Všetko navyše je však potrebné zdaniť.

Dane z kapitálového príjmu zo zahraničia

Okrem príjmov z predaja cenných papierov môže portfólio investora generovať príjmy aj v podobe dividend alebo úrokov plynúcich z držania cenných papierov – často aj zahraničných. Tieto príjmy sa najprv zdania sadzbou určenou zmluvným vzťahom Slovenskej republiky s krajinou, z ktorej príjmy plynú – takzvanou Zmluvou o zamedzení dvojitého zdanenia.

Spravidla sú tieto dane zaplatené formou zrážkovej dane. Ak boli dividendy zdanené v zahraničí, investor si túto daň započíta voči dani splatnej na Slovensku, aby sa zamedzilo dvojitému zdaneniu.

Napríklad pre príjmy z cenných papierov z USA ide o daňovú sadzbu vo výške 15 %. Je to menej než slovenských 19 % alebo 25 % pri vyšších výnosoch. Preto je potrebné doplatiť rozdiel medzi daňovými sadzbami týchto krajín. V prípade príjmov z amerických cenných papierov to budú najčastejšie 4 %.

Následne sa z týchto príjmov ešte musia zaplatiť odvody na zdravotné poistenie. „Z tohto dôvodu vždy dávame investorom vedieť, aká daň z dividend bola zaplatená v štáte pôvodu cenného papiera, aby si vedeli jednoducho dopočítať, koľko im zostáva doplatiť na Slovensku,“ vysvetľuje Marek Malina.