Hľadaj

Porazí umelá inteligencia ľudí v súboji o to, kto bude mať navrch na finančných trhoch?

Ján Sípos FinTech Poslať

Rýchly vývoj rôznych druhov umelej inteligencie, ako sú ChatGPT či Alphabet BardAI, už spôsobil veľké vlny aj na finančných trhoch. Teraz prichádza nová štúdia, ktorá naznačuje, že jedného dňa budú tieto programy možno schopné obchodovať na trhoch úplne samostatne. Stále však ide o beh na dlhé trate. Obchodníci z Wall Street však upozorňujú, že vysoko kvalifikovaných ľudí modernými technológiami nahradiť nemienia.

Umelá inteligencia rýchlo napreduje vo vývoji

Foto: Shutterstock

Cieľom sú vyššie zisky

Investičný priemysel už dlho využíva algoritmy a kvantitatívne obchodné programy, aby čo najviac zvýšil svoje zisky. Nedávne prelomové objavy v oblasti umelej inteligencie však otvárajú nové možnosti.

Hoci budúcnosť, v ktorej umelá inteligencia bude sama riadiť toky peňazí, je pravdepodobne vzdialená ešte mnoho rokov, štúdia dvoch akademikov z Južnej Kórey ukazuje, že ChatGPT je už teraz lepším správcom investičného portfólia, hoci je „neprofesionál“.  

80941

Pomoc amatérom aj profesionálom

Štúdia s názvom Môže ChatGPT zlepšiť investičné rozhodovanie? zistila z pohľadu riadenia portfólia, že schopnosť ChatGPT vybrať si zo súboru aktív prekonala náhodný výber na základe ukazovateľov rizikovo upravenej návratnosti a diverzifikácie.

Drobní investori, najmä tí, ktorí môžu byť nedostatočne vzdelaní alebo zle informovaní, môžu mať prospech z takejto demokratizácie riadenia portfólia,“ konštatujú autori štúdie Hyungjin Ko a Jaewook Lee.

„Okrem toho môžu profesionálni portfólio manažéri zvýšiť svoju produktivitu tak, že kým sa budú venovať dôležitejším úlohám, ChatGPT im bude pomáhať pri výbere tých najvhodnejších aktív do daného portfólia,“ uvádzajú ďalej.

Robotickí poradcovia môžu byť užitoční

Podľa výskumníkov prvé výsledky ukázali, že ChatGPT by sa mohol používať ako „kopilot“ pre investorov, ale nie ako „prorok“. Takzvaní robotickí poradcovia sa už aj v súčasnosti využívajú v mnohých maloobchodných maklérskych spoločnostiach. Napríklad banka Morgan Stanley už má chatbota na báze OpenAI, ktorý jej pomáha pri investičných rozhodnutiach.

Parametre experimentu

Štúdia, ktorá zatiaľ čaká na odborné posúdenie recenzentov, prebiehala nasledovne: výskumníci vytvorili univerzum 20 akcií s veľkou kapitalizáciou z rôznych sektorov amerického trhu a po päť aktív z kategórií kryptomien, komodít, mien a dlhopisov.

Potom spustili 10-tisíc simulácií, v ktorých požiadali ChatGPT, aby vybral rôzny počet dostupných aktív na vytvorenie portfólia. Spätný test údajov ukázal, že výbery umelej inteligencie vytvorili diverzifikovanejšie portfólio s menej korelovanými aktívami ako náhodný výber.

Positive

Partner témy

 

ChatGPT z Wall Street

Spoločnosti pôsobiace na Wall Street používajú tiež automatizované algoritmy, a to najmä na riešenie úloh, ako je umiestňovanie obchodov a riadenie rizík. Investori však zatiaľ s umelou inteligenciou nedosiahli zásadný pokrok.

Jonathan Larkin, výkonný riaditeľ spoločnosti Columbia Investment Management, ktorá spravuje 13 miliárd dolárov pre Columbia University, a investuje v rôznych fondoch pre denník Wall Street Journal, skonštatoval: „Pokrok v aplikovaní umelej inteligencie, pokiaľ ide o investovanie, je stále obmedzený, hoci inovácie v oblasti jazykového modelovania by to mohli v nadchádzajúcich rokoch zmeniť.“

80862

Špecifiká hedžovej umelej inteligencie

Investori sa v súčasnosti musia spoliehať na obmedzenejšie súbory údajov ako tie, ktoré sa používajú na vývoj chatbota ChatGPT. Tento chatbot je totiž modelom, ktorý je založený na 175 miliardách parametrov, ktorý využíva vyše storočnú históriu textu, teda údaje z kníh, časopisov či internetu.

Hedžové fondy však musia „trénovať“ svoje vlastné obchodné systémy pomocou cien a iných trhových údajov, ktoré sú špecifické. Trhové údaje sú totiž iné ako jazykové dáta, je ťažšie ich použiť na vysvetlenie alebo predpovedanie trhových pohybov.

Inými slovami, zisky, dynamika akcií, sentiment investorov a ďalšie finančné údaje len čiastočne vysvetľujú pohyby akcií. Výsledkom je, že modely strojového učenia dokážu identifikovať korelácie v rôznych trhových údajoch, ale nie sú schopné predpovedať budúce pohyby akcií.

Na rozdiel od jazykov sa trhy môžu rýchlo meniť – spoločnosti menia stratégie, noví lídri robia radikálne rozhodnutia a ekonomické či politické prostredie sa náhle mení, čo sťažuje obchodovanie pomocou modelov založených na historických, dlhodobých dátových trendoch.

79875

Chybovosť stojí peniaze a povesť

ChatGPT je na jednej strane nepochybne pôsobivá technológia, no stále robí chyby, ktoré by investorov mohli stáť mnoho peňazí aj povesť. Toto podnikanie celkom jasne zahŕňa súperenie s rivalmi, ktorí chcú pripravení využiť každú chybu svojich sokov, a práve tento aspekt môže sťažovať investovanie pomocou umelej inteligencie. Podľa odhadov sa táto technológia môže stať významným pomocníkom správcov hedžových fondov, no len ťažko ich nástupcom.

„Existuje veľmi dobrý dôvod, prečo firmy, ako Renaissance a D. E. Shaw, stále zamestnávajú toľko doktorandov. Ľudia sú totiž stále nevyhnutní na trhoch, ktoré sú náročné na vnímanie, a hlavne podliehajú spätnej väzbe ľudského správania,“ vyhlásil výkonný riaditeľ finančno-technologickej spoločnosti Proven Richard Dewey.

logo
Prečítajte si tiež:
12.5.2025 Tlačová správa

Corwin spúšťa emisiu dlhopisov za 23 miliónov eur

Slovenský developer Corwin spúšťa druhú emisiu dlhopisov. Sľubuje si od nej získanie kapitálu na rozvoj svojich projektov v Bratislave, ...

12.5.2025 Tlačová správa

Slovenské mamičky sú štedré v investovaní pre svoje deti

Nižší príjem Slovákov v porovnaní s Čechmi sa prejavuje na sumách, ktoré dokážu investovať sami pre seba, no v prípade detí to ...

12.5.2025 Roland Régely

Zberateľský ošiaľ v apríli: Titanic, Kucka, olympijské pochodne i miliónové dukáty

Apríl 2025 priniesol niekoľko zaujímavých aukcií, ktoré nadchli nielen zberateľov, ale aj verejnosť. Od športových dresov a olympijských ...

12.5.2025 Tlačová správa VšZP

Ženy a matky na prevenciu často nemajú čas, VšZP podporí podujatie, kde budú mať všetko na jednom mieste

Všeobecná zdravotná poisťovňa považuje podporu prevencie za jednu zo svojich kľúčových tém. Podporila preto projekt s názvom „Pre ...

11.5.2025 Tlačová správa

Cena ropy ďalej klesá, prinesie dobré správy pre motoristov

“Priemerné ceny pohonných hmôt v 17. týždni (21.4. - 28.4.2025) pokračovali v miernom poklese. Ceny benzínu poklesli o 0,004 €/l, teda o ...

11.5.2025 Tlačová správa

Osem z desiatich daňových kontrol sa končí pokutou a dorubenou daňou.

Daniari sa pri kontrolách zameriavajú primárne na DPH, pri ktorej registrujú najviac nálezov. Počet kontrol pri dani z príjmu zostáva ...

10.5.2025 Tlačová správa

Nájdi a nakúp s umelou inteligenciou: Visa predstavuje novú éru obchodovania

Umelá inteligencia mení spôsob, akým nakupujeme a platíme. Služba Visa Intelligent Commerce, ktorá bola predstavená v stredu 30. apríla na ...

7.5.2025 Tlačová správa

COOP Jednota získala ocenenie Inovátor v obchode: Koncept 24/7 mení budúcnosť nakupovania

Domáci reťazec COOP Jednota potvrdil svoju pozíciu lídra v inováciách na slovenskom trhu. V súťaži Mastercard Obchodník roka 2024 získal ...

18.3.2025 Redakcia FinReport

Finančné inštitúcie a najmä banky sa musia pripraviť na kvantovú počítačovú hrozbu

Ochrana finančných inštitúcií pred útokmi hekerov je jednou z kľúčových úloh, ktorá sa vyvíja v čase tak, ako sa vyvíjajú ...

16.3.2025 Redakcia FinReport

Ďalší dvaja manažéri skrachovanej spoločnosti Wirecard sú obvinení zo sprenevery

Nemecká prokuratúra obvinila ďalších dvoch vedúcich pracovníkov spoločnosti Wirecard z pochybenia vedúceho ku kolapsu poprednej fintech ...

11.3.2025 Redakcia FinReport

Práce na digitálnom dolári sa zastavili, digitálne euro zatiaľ pokračuje

Ešte pred dvomi rokmi platilo, že takmer všetky centrálne banky na svete viac či menej pracujú na vývoji vlastnej digitálnej meny. Dnes ...

3.3.2025 Redakcia FinReport

Top päť kryptoaktív s najväčším potenciálom v roku 2025

Kryptoburza BITmarkets zverejnila svoj zoznam Top 5 Game Changers pre rok 2025. Medzi kryptoaktívami s potenciálom priniesť najvýraznejšie zmeny ...

19.2.2025 Redakcia FinReport

Ťažiarom kryptomien sa darí, dosahujú impozantné zisky

Ťažba kryptomien je stále mimoriadne výnosným biznisom. V januári 2025 dosiahli celosvetové príjmy „baníkov“ približne 1,44 miliardy ...

18.2.2025 Redakcia FinReport

Hodnota bitcoinu má do troch rokov narásť na pol milióna dolárov

Preteky v tom, kto príde so smelšou predikciou rastu hodnoty bitcoinu, pokračujú. Bezprostredne po tom, ako najväčšia kryptomena na trhu ...

15.2.2025 Redakcia FinReport

Vo vlastníctve kryptomien vedú Argentínčania pred Brazílčanmi

Hoci už desaťročie platí, že transakcie v kryptomenách sa v najväčšom objeme realizujú v Spojených štátoch, z pohľadu zapojenia ...

13.2.2025 Redakcia FinReport

NBS upozorňuje na činnosť podozrivej kryptoplatformy

Národná banka Slovenska upozorňuje verejnosť na aktivity platformy LWEX Exchange, ktorá má ponúkať možnosť investovať do ...

9.2.2025 Redakcia FinReport

Slováci uprednostňujú platenie kartou, mobilom či hodinkami

Polovica Slovákov plánuje stráviť svoju zimnú dovolenku v horách. Takmer tri štvrtiny z nich chcú za tovary a služby platiť kartou, ...

8.2.2025 Redakcia FinReport

Hekeri za rok ukradli kryptomeny za 2,2 miliardy dolárov

Uplynulý rok bol náročný aj pre investorov do kryptomien. Nielen preto, že ich hodnota spočiatku stagnovala, neskôr klesala a rásť začala ...

Máj

 
P
U
S
Š
P
S
N
22. týždeň
Mobilná aplikácia
VISA MasterCard Maestro Apple Pay Google Pay