Foto: Shutterstock

Prioritný je boj proti inflácii

„Priemerná úroková sadzba amerických hypoték prvýkrát za viac ako desaťročie dosiahla 5 %,“ konštatuje ekonomický list The Wall Street Journal. Najrýchlejšie trojmesačné zvýšenie úrokových sadzieb od roku 1987 spôsobila snaha federálneho rezervného systému FED skrotiť intenzívne rastúcu infláciu. Americká centrálna banka totiž minulý mesiac začala so zvyšovaním kľúčovej úrokovej sadzby a plánuje v tom pokračovať aj naďalej. Podľa jej šéfa Jerome Powella ešte minimálne šesťkrát.

Reaguje tak na infláciu, ktorá v marci 2022 dosiahla 8,5 %, čo je najviac za posledných 41 rokov. Keďže nezamestnanosť v USA sa už takmer vrátila na úroveň spred začiatku pandémie koronavírusu, čiže na takmer historické minimá, šéf FED-u označil boj proti inflácii za prioritný.

Mesačné splátky rastú o 38 %

Podľa výpočtov ekonóma z Realtor.com Georgea Ratiua pred rokom znamenala kúpa stredne veľkého  amerického domu za priemerné úrokové sadzby mesačnú splátku hypotekárneho úveru vo výške približne 1 223 dolárov. Pri najnovších úrokových sadzbách si takýto nákup vyžaduje mesačnú platbu vo výške už takmer 1 700 dolárov, čo podľa neho predstavuje nárast o 38 %.

Razantný nárast úrokových sadzieb spôsobuje, že ľudia, ktorí si chcú kúpiť nehnuteľnosť, sa ju v súčasnosti snažia skôr ako hypotékou prefinancovať v hotovosti. Alebo sa usilujú aspoň o čo najvyššiu akontáciu v hotovosti, aby samotná pôžička predstavovala čo najmenšia časť ich investičného mixu.

Hypotekárny trh sa ochladzuje

Kým došlo k zásadnému zdraženiu, financovanie nehnuteľností v USA bolo počas veľkej časti pandémie koronavírusu naozaj lacné. Úrokové sadzby hypoték s 30-ročnou splatnosťou sa nachádzali pod 3 %, a na tejto úrovni vydržali väčšinu minulého roku, pričom v januári 2021 dosiahli svoje historické minimum na úrovni 2,65 %.

Len pre porovnanie, priemerná úroková sadzba hypoték na Slovensku sa v tom čase pohybovala na úrovni približne jedného percenta a bola tretia najnižšia v rámci Európskej únie.

Rovnako ako u nás, aj v USA nízke úrokové sadzby podmienili záujem o kúpu nehnuteľností, pričom investičný boom bol najvyšší od roku 2006. Mnohé rodiny v spojených štátoch sa sťahovali za lepším bývaním a mladí ľudia využívali situáciu na založenie si rodín, aká tu už desaťročie nebola.

V súčasnosti je tendencia opačná. Bankári tvrdia, že drahšie hypotéky ochladzujú hypotekárny trh medziročne približne o 6 %. Banka Wells Fargo, ktorá v roku 2021 poskytla najviac hypoték v USA, vyhlásila, že záujem o tento typ pôžičiek v súčasnosti medziročne klesol až o 27 %. Ďalší veľký poskytovateľ úverov na bývanie JPMorgan oznámil, že jeho hypotekárne zdroje klesli až o 37 %. Zároveň stroskotal aj záujem o refinancovanie už splácaných úverov. Ten sa mal v USA medziročne prepadnúť až o 62 %.

Hypotéky sa zdražujú aj na Slovensku

Úrokové sadzby hypoték však nerastú len v USA, ale aj v Európe. Napríklad v Česku a Poľsku sa už dostali cez 5 %. Výnimkou nie je ani Slovensko. Ako tvrdia banky, zmeny sú zatiaľ len kozmetické, no všetky väčšie banky už svoje úroky zvýšili, niektoré, ako napríklad ČSOB a Slovenská sporiteľňa, aj opakovane.

Ak nepočítame menšie banky, ktoré zatiaľ držia svoje „výpredajové“ ceny hypoték pod jedným percentom, väčšina hypoték na Slovensku už má dnes úrokové sadzby začínajúce sa jednotkou a mnohé aj dvojkou. V niektorých prípadoch, najmä pri tých najdlhších fixáciách na 10 a viac rokov, sa úrokové sadzby už začínajú aj trojkou.

Banky hovoria, že v zdražovaní budú pokračovať aj naďalej. Svoje rozhodnutia zvyčajne zverejňujú deň predtým, ako ich nové cenníky vstúpia do platnosti, takže klienti sa na prípadné zmeny nemôžu pripraviť vopred. Jedinú istotu majú v tom, že posledná zmena úrokovej sadzby určite nie je definitívna.