Novela zákona o bankách zefektívni ich dlhodobé financovanie a prispeje aj k stabilite úrokových sadzieb

Zuzana Fryč 14.12.2021 Poslať

Ministerstvo financií SR (MF SR) schválilo novelu zákona o bankách. Sľubuje si od nej zefektívnenie dlhodobého financovania slovenských bánk, ako aj rozšírenie okruhu aktív o úvery poskytnuté spoločnostiam, verejnému sektoru a verejným podnikom. Cieľom novely je harmonizovať právny rámec krytých dlhopisov, ktoré musia spĺňať určité štrukturálne požiadavky, ako napríklad mechanizmus dvojitej ochrany či vysokú kvalitu aktív v krycom súbore.

Foto: Shutterstock

Jednotlivé články zákona nadobudnú účinnosť postupne. Niektoré už 10. decembra 2021, ďalšie od 1. januára 2022 a zvyšné k 8. júlu 2022.

Novela prispeje k rozvoju kapitálového trhu

Všetky zmeny, ktoré zákon prináša, majú podľa MF SR prispieť aj k ďalšiemu rozvoju kapitálového trhu a trhu s krytými dlhopismi na Slovensku. Banky sa zhodujú, že kryté dlhopisy môžu zabezpečiť aj istú stabilitu úrokových sadzieb hypotekárnych úverov.

Novela zákona zosúlaďuje súčasnú právnu úpravu týkajúcu sa krytých dlhopisov s európskou direktívou pre kryté dlhopisy z novembra 2019. Zmeny sa dotknú napríklad okruhu aktív krycieho súboru dlhopisov, zosúladenia informácií, ktoré má emitujúca banka zverejňovať pre investorov či jednotného označovania krytých dlhopisov v celej Európskej únii.

Snaha o dostupnejšie financovanie

Ministerstvo financií SR novelou cieli predovšetkým na zefektívnenie dlhodobého financovania bánk. „Nástroje dlhodobého financovania, ktoré sú efektívne, kvalitné a obchodovateľné na finančnom trhu, totiž prispievajú k finančnej stabilite bánk a vytvárajú predpoklady na zníženie nákladov ich financovania,“ uvádza tlačový odbor MF SR.

Podľa neho sa zmeny môžu premietnuť aj do dostupnejšieho financovania (úverovania) z pohľadu klienta banky. Zákonom sa zároveň rozširuje okruh takzvaných základných aktív, ktorý bol doteraz obmedzený na úvery na bývanie, napríklad o úvery poskytnuté spoločnostiam, verejnému sektoru a verejným podnikom.

Podľa tlačového odboru sa tak prirodzene vytvára priestor na zlepšenie dlhodobého financovania bánk aj v týchto oblastiach. Zavádza sa napríklad aj spoločné financovanie, ktoré umožňuje banke, v prípade, že je emitentom krytých dlhopisov, použiť aj aktívum dcérskej spoločnosti alebo inej banky.

„Zároveň zosúlaďujeme informácie, ktoré má banka emitujúca kryté dlhopisy zverejňovať pre investorov, a rovnako definujeme informácie, ktoré si Národná banka Slovenska môže v určitých situáciách vyžiadať,“ dodáva tlačový odbor.

Novela zákona taktiež zavádza jednotné označovanie krytých dlhopisov v celej Európskej únii. Všetky zmeny, ktoré zákon prináša, majú prispieť k ďalšiemu rozvoju kapitálového trhu a trhu s krytými dlhopismi na Slovensku.

Pomoc pre udržanie výhodných podmienok pre klientov

Hovorkyňa Tatra banky Simona Miklošovičová potvrdzuje, že novela zákona prináša väčšie zosúladenie slovenskej legislatívy s európskymi štandardmi: „Slovenské banky budú mať o čosi lepší prístup na zahraničné trhy pri získavaní výhodných zdrojov na financovanie hypotekárnych úverov, čo v konečnom dôsledku pomôže udržať výhodné podmienky pre klientov.“ A to aj napriek tomu, že novela priamo necieli na občanov, ale na banky. Podľa nej by sa bežný občan mohol o tejto problematike detailnejšie informovať v prípade, že má záujem investovať do krytých dlhopisov, pričom primerané informácie by mu mohol poskytnúť príslušný sprostredkovateľ nákupu takéhoto dlhopisu.

Stabilný zdroj financovania bánk

„Ide o pomerne odbornú problematiku, ale pre ľudí je dôležité, že na základe skúseností z minulosti môžeme povedať, že kryté dlhopisy sa dlhodobo osvedčili ako stabilný zdroj financovania bánk, a to aj v turbulentných časoch, keďže v ostatných krízach nebol trh krytých dlhopisov nikdy zatvorený,“ vysvetľuje hovorkyňa Slovenskej sporiteľne Marta Cesnaková.

Dodáva, že práve to môže zabezpečiť istú stabilitu úrokových sadzieb hypotekárnych úverov, ktorými je takýto dlhopis zabezpečený práve v týchto horších časoch.

Okrem stability aj vysoký rating

„Banky prostredníctvom vydávania krytých dlhopisov financujú úvery zabezpečené nehnuteľnosťami, pričom takéto dlhopisy predstavujú najbezpečnejšiu formu dlhopisov, často s najvyšším možným ratingom. Kryté dlhopisy sú spravidla umiestňované inštitucionálnym investorom, pre ktorých je novela zákona o bankách zaujímavá,“ približuje M. Cesnaková.

Na záver dodáva, že novela zosúlaďuje pravidlá a kritériá, ktoré musia kryté dlhopisy spĺňať v rámci Európskej únie. Špecificky však na Slovensku novela iba spresňuje pravidlá, pričom zmeny nie sú v porovnaní s predchádzajúcim stavom nejako zásadné. To najmä z dôvodu, že časti zákona o bankách ku krytým dlhopisom boli novelizované relatívne nedávno, a už vtedy obsahovali trhový štandard.